來源：法信

本期導(dǎo)讀：實(shí)踐中，對(duì)股東變更登記（包括公司內(nèi)部股東變更登記與公司外部工商變更登記）與股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力關(guān)系認(rèn)識(shí)不一，存在不同的觀點(diǎn)。法院對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同與股權(quán)變更登記的關(guān)系應(yīng)如何認(rèn)定，本文就此整理了相關(guān)案例和觀點(diǎn)。A2.G3812股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同與股權(quán)變更登記的關(guān)系【法律依據(jù)】1.《中華人民共和船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照國公司法》（2013修正）第七十三條　依照本法第七十一條、第七十二條轉(zhuǎn)讓股權(quán)后，公司應(yīng)當(dāng)注銷原股東的出資證明書，向新股東簽發(fā)出資證明書，并相應(yīng)修改公司章程和股東名冊(cè)中有關(guān)股東及其出資額的記載。對(duì)公司章程的該項(xiàng)修改不需再由股東會(huì)表決。第一百三十九條　記名股票，由股東以背書方式或者法律、行政法規(guī)規(guī)定的其船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照他方式轉(zhuǎn)讓；轉(zhuǎn)讓后由公司將受讓人的姓名或者名稱及住所記載于股東名冊(cè)。股東大會(huì)召開前二十日內(nèi)或者公司決定分配股利的基準(zhǔn)日前五日內(nèi)，不得進(jìn)行前款規(guī)定的股東名冊(cè)的變更登記。但是，法律對(duì)上市公司股東名冊(cè)變更登記另有規(guī)定的，從其規(guī)定。2.《中華人民共和國公司登記管理?xiàng)l例》（2014修訂）第三十四條　有限責(zé)任公船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照司變更股東的，應(yīng)當(dāng)自變更之日起30日內(nèi)申請(qǐng)變更登記，并應(yīng)當(dāng)提交新股東的主體資格證明或者自然人身份證明。有限責(zé)任公司的自然人股東死亡后，其合法繼承人繼承股東資格的，公司應(yīng)當(dāng)依照前款規(guī)定申請(qǐng)變更登記。有限責(zé)任公司的股東或者股份有限公司的發(fā)起人改變姓名或者名稱的，應(yīng)當(dāng)自改變姓名或者名稱之日起30日內(nèi)申請(qǐng)變船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照更登記。3.《中華人民共和國合同法》第二十五條　承諾生效時(shí)合同成立。【相關(guān)案例】1.股權(quán)變更登記不影響股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的效力——河南省申發(fā)飲食有限責(zé)任公司訴河南大學(xué)生創(chuàng)業(yè)投資有限公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓糾紛案本案要旨：（1）合法的股東會(huì)決議應(yīng)當(dāng)包括決議的程序合法、內(nèi)容合法。公司股東會(huì)的決議行為違反《公司法》關(guān)于股東船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照會(huì)召開程序的規(guī)定，其內(nèi)容違反法律的規(guī)定，且該決議應(yīng)認(rèn)定為無效。股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的認(rèn)定應(yīng)以股東意思自治為原則，只要協(xié)議不違反法律上禁止轉(zhuǎn)讓的規(guī)定，就具有法律效力。（2）根據(jù)《公司法》規(guī)定，工商過戶登記僅為所有股權(quán)轉(zhuǎn)讓的公示方式，并非股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的生效要件，未經(jīng)工商登記并不能認(rèn)定股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議無效，協(xié)議雙方仍船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照應(yīng)依約定履行各自義務(wù)。案號(hào)：（2008）開民初字第134號(hào)審理法院：河南省鄭州高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)人民法院來源：《人民法院案例選》（2009年第3輯）2.股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議簽訂后未辦理股東變更工商登記不影響股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的效力——上海物貿(mào)公司訴黃建國等股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議簽訂后未辦理股東變更工商登記要求返還轉(zhuǎn)讓款案本船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照案要旨：對(duì)于股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，法律并無必須登記才生效的規(guī)定，故協(xié)議應(yīng)自成立時(shí)生效。因此，當(dāng)事人嗣后未辦理股東變更登記，并不影響股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的效力。因股權(quán)轉(zhuǎn)讓未向工商行政管理機(jī)關(guān)辦理股東變更登記，故該股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為原則上對(duì)公司以外不產(chǎn)生法律效力，但并不影響對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓各方的法律效力。審理法院：上海市高級(jí)人民法船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照院來源：《人民法院案例選》（2001年第3輯）3.未辦理變更登記手續(xù)不影響對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議效力的確定——股東王鳳英訴岑春林等應(yīng)依股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議轉(zhuǎn)讓在股份合作制企業(yè)的股權(quán)案本案要旨：股權(quán)轉(zhuǎn)讓未規(guī)定為企業(yè)法人需辦理變更登記的法定事項(xiàng)，也即股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同不屬于合同法第四十四條規(guī)定的“法律、行政法規(guī)規(guī)定應(yīng)當(dāng)辦理批船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照準(zhǔn)、登記等手續(xù)生效的，依照其規(guī)定”的情形，故未辦理變更登記手續(xù)不影響對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議效力的確定。案號(hào)：（2000）寧經(jīng)終字第541號(hào)審理法院：浙江省寧波市中級(jí)人民法院來源：《人民法院案例選》（2003年第1輯）4.宣示性登記未履行不影響股權(quán)轉(zhuǎn)讓效力——廣東深圳中院判決西子英訴汪公股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同糾紛案本案船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照要旨：股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同簽訂后，轉(zhuǎn)讓方已向受讓方移交公司公章及重要業(yè)務(wù)合同，應(yīng)視為受讓方已實(shí)際控制公司、合同已切實(shí)履行；股東變更工商登記僅是附隨義務(wù)，未辦理工商變更登記的，受讓方仍應(yīng)向轉(zhuǎn)讓方支付相等于股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)款的損失賠償金。案號(hào)：（2012）深中法商終字第563號(hào)審理法院：深圳市中級(jí)人民法院來源：《人民船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照法院報(bào)》2012年9月27日5.內(nèi)部登記事項(xiàng)為股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同得以履行的必要條件之一，外部登記事項(xiàng)則是股東依據(jù)股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同對(duì)外對(duì)抗第三人和承擔(dān)民事責(zé)任的依據(jù)——上海市家武醫(yī)院、呂黨建訴上海萬眾醫(yī)療科技發(fā)展有限公司、張從股權(quán)轉(zhuǎn)讓糾紛案本案要旨：股權(quán)變更登記分為內(nèi)部登記和外部登記兩種，其中內(nèi)部登記事項(xiàng)為股權(quán)船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照轉(zhuǎn)讓合同得以履行的必要條件之一，而外部登記事項(xiàng)則是股東依據(jù)股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同對(duì)外對(duì)抗第三人和承擔(dān)民事責(zé)任的依據(jù)，在審判實(shí)踐中應(yīng)根據(jù)兩種登記方式的不同作用，明確當(dāng)事人間的權(quán)利義務(wù)。來源：《股權(quán)轉(zhuǎn)讓糾紛》，陳立斌、劉言浩編，法律出版社2015年出版【權(quán)威觀點(diǎn)】1.股權(quán)變更登記與股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的成立和生效沒有實(shí)質(zhì)船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照聯(lián)系股權(quán)變更登記并非股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的成立或生效要件。股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同在滿足成立和生效要件后，轉(zhuǎn)讓方的主要義務(wù)就是將其名下的股權(quán)交付給受讓方。由于股權(quán)的無形特性，為使股權(quán)轉(zhuǎn)讓雙方之外的當(dāng)事人知曉并信賴股權(quán)變動(dòng)的事實(shí)，就需要設(shè)置一種能夠?yàn)殛P(guān)系各方所確認(rèn)的方式。這種方式反映在法律上，就是通過公司股東名冊(cè)的記載和船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照工商的變更登記來完成的。因此，盡管股權(quán)變更登記與股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的成立和生效沒有實(shí)質(zhì)聯(lián)系，但其作為股權(quán)變動(dòng)公示的重要環(huán)節(jié)，將直接影響轉(zhuǎn)讓股權(quán)所涉各方的利益。（摘自《股權(quán)轉(zhuǎn)讓糾紛》，陳立斌、劉言浩著，法律出版社2015年出版）2.股權(quán)轉(zhuǎn)讓變更登記不是股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的生效要件，當(dāng)事人未辦理登記手續(xù)不影響股權(quán)轉(zhuǎn)船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照讓合同的效力無論是公司變更登記還是工商變更登記，都不是股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的生效要件。只要股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同是當(dāng)事人的真實(shí)意思表示，符合法律規(guī)定的轉(zhuǎn)讓條件，應(yīng)當(dāng)認(rèn)定股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力。股東名冊(cè)變更登記或者工商變更登記，是在股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同生效并履行后才可進(jìn)行。如果股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同未生效，就不可能發(fā)生股權(quán)轉(zhuǎn)讓的后果，股東名船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照冊(cè)變更登記或者工商變更登記就不可能進(jìn)行。股東名冊(cè)變更登記與工商變更登記，都是對(duì)股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)的股東變更的公示。當(dāng)事人未辦理變更登記的，并不影響當(dāng)事人之間股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力。我國《公司法》第33條規(guī)定，記載于股東名冊(cè)的股東，可以依股東名冊(cè)主張行使股東權(quán)利。公司應(yīng)當(dāng)將股東的姓名或者名稱及其出資額向公司登記船山區(qū)代辦營業(yè)執(zhí)照機(jī)關(guān)登記；登記事項(xiàng)發(fā)生變更的，應(yīng)當(dāng)辦理變更登記。未經(jīng)登記或者變更登記的，不得對(duì)抗第三人。上述規(guī)定將公司變更登記作為股權(quán)轉(zhuǎn)讓的對(duì)抗條件，當(dāng)事人未辦理登記手續(xù)不影響股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力。（摘自《公司訴訟的理論與實(shí)務(wù)問題研究》，奚曉明、金劍鋒著，人民法院出版社2008年出版）